Opsies Strategieë Vir Wisselvallige Markte

Vlugtige opsies strategieë vlugtige opsies strategieë - Inleiding vlugtige opsies strategieë is gewild as opsies handel strategieë wat geld maak wanneer 'n voorraad enige rigting gaan. Die vermoë om voordeel te trek in meer as een rigting het beslis gegee opsies handel 'n legendariese voorsprong bo ander finansiële instrumente, maar dit is net een manier om die termyn wisselvallig in vlugtige opsies strategieë. Terwyl vlugtige middel handel vlugtige voorrade wat 'n skielike groot op of af beweeg kan maak, vlugtige beteken ook wisselvalligheid. Vlugtige opsies strategieë in staat is om van die saak en voordeel uit veranderinge in wisselvalligheid direk en hul werklike mag vertoon wanneer die rigting van wisselvalligheid gaan in die guns van die opsies handelaar. Daar is baie wisselvallig opsies strategieë ontwerp om voordeel te trek uit die veranderinge in wisselvalligheid en skielike prys breakouts te neem en hierdie handleiding sal hulle en hul onderliggende logika dek. Vlugtige opsies strategieë - inhoud Star Trading System Opleidingskursus uitvind hoe my studente Maak Geld Konsekwent Deur opsies handel in die Amerikaanse mark, selfs tydens 'n ekonomiese afswaai vlugtige opsies strategieë - Duo-directional Winste vlugtige opsies strategieë is die mees gewilde in hul vermoë om 'n terugkeer wins of die onderliggende aandeel gaan styg of daal solank die skuif is betekenisvol genoeg om die dikwels wye gelykbreek punte breek. Ja, vlugtige opsies strategieë toelaat om voordeel te trek uit 'n vlugtige voorraad wat na verwagting 'n groot skuif in enige rigting gou maak. Sulke situasies sluit onseker verdienste vrylating of ander sulke korporatiewe nuus dat óf sal maak of breek 'n maatskappy. Byvoorbeeld, kan wisselvallige opsies strategieë gebruik word op aandele wat op die punt om 'n belangrike hofsaak uitspraak vrylating in 'n paar dae tyd wat sal lei tot die voorraad óf stygende as die uitspraak is gunstig of gekraak as die uitspraak isnt gunstige is. Vlugtige opsies strategieë soos die Long Straddle het byna legendariese status verwerf as beleggers ontdek vir die eerste keer 'n manier om voordeel sonder om die uiteindelike rigting van 'n voorraad raai. Inderdaad, slegs deur opsies handel met behulp van vlugtige opsies strategieë kan enigiemand produseer sulke duo-rigting winste as gevolg van die beperkte verlies, maar onbeperkte wins eienskappe van aandele-opsies. Soos hierbo genoem, die enigste probleem met die gebruik van vlugtige opsies strategieë in afwagting van 'n tempo is in die feit dat die gelykbreek punte is gewoonlik baie hoër as enkele rigting opsies handel strategieë soos die Bull Call te versprei. In kort, kan Vlugtige opsies strategieë so lank as wat jy vol vertroue dat 'n voorraad 'n groot skuif gou sal maak is gebruik. Hoe Vlugtige opsies strategieë Produseer Duo-Directional Winste Vlugtige opsies strategieë te produseer Dou-directional winste deur die ontginning van die beperkte risiko en onbeperkte wins potensiaal van handelsvoorraad opsies. Alle vlugtige opsies strategieë word saamgestel uit twee dele een deel meer as dit kan verloor wins wanneer die voorraad styg en die ander deel aan meer as dit kan verloor wins wanneer die voorraad gaan. Die mees basiese van hierdie is die Lang Straddle opsies strategie. Die Lang straddle bestaan ​​uit 'n koopopsie wat onbeperkte wins potensiaal wanneer die voorraad styg en risiko potensiaal beperk het toe die voorraad gaan af saam met 'n verkoopopsie wat onbeperkte wins potensiaal wanneer die voorraad gaan af en risiko potensiaal beperk wanneer die voorraad gaan op. Op hierdie manier, as die voorraad styg ten sterkste, die opsie oproep maak meer as genoeg om die beperkte verlies op die verkoopopsies en meer dek, wat lei tot 'n wins te maak. Aan die ander kant, as die voorraad gaan af ten sterkste, die verkoopopsie maak meer as genoeg om die beperkte verlies van die call opsies en meer dek, wat lei tot 'n wins te maak. Meer komplekse vlugtige opsies strategieë is eenvoudig gebou deur 'n lomp en 'n lomp opsies handel strategie met 'n beperkte risiko saam en seker te maak dat elke staat is om winste genoeg om die beperkte verlies aan die verloorkant been te dek. Byvoorbeeld, is 'n omgekeerde yster vlinder verspreiding bestaan ​​uit 'n Bull Call Smeer 'n beer Sit versprei. Beide versprei het beperkte risiko en 'n beperkte wins wat voldoende is om die potensiële verlies van die teenoorgestelde been te dek en meer om te lei tot 'n wins te maak. As sodanig, vlugtige opsies strategieë tipies is delta-neutraal met 'n groot gamma waarde wanneer hulle op geplaas sodat delta waarde stygings in die rigting van die uiteindelike beweging op die onderliggende aandeel, vervaardiging Dou-directional winste. VOORRAAD PICK MAGISTER waarskynlik die mees akkurate Stock Picks in die wêreld. Vlugtige opsies strategieë - Trading Volatiliteit Die ander geldmaak geleentheid met behulp van vlugtige opsies strategieë is om 'n potensiële styging in die geïmpliseer wisselvalligheid van die onderliggende aandeel te koop. Geïmpliseerde wisselvalligheid kan styg as gevolg van verskeie faktore en die mees algemene van wat is die paar dae wat gelei het tot verdienste vrylating. Opsies handelaars kan wins uit 'n verwagte toename in onbestendigheid eenvoudig deur om op vlugtige opsies strategieë voor die tydperk van toenemende wisselvalligheid en dan sluit die posisie wanneer wisselvalligheid pieke. Opsies handelaars neem dikwels die voorbeeld van die VIX. wat is 'n indeks wat wisselvalligheid in die mark. Trading wisselvalligheid is 'n unieke geleentheid wat net opsies handel kan ontgin, want opsies is die enigste finansiële instrument tot dusver waarvan die waarde word direk geraak word deur wisselvalligheid. Hoe Vlugtige opsies strategieë wins uit Volatiliteit Alle vlugtige opsies strategieë in staat is om die verhoging in waarde as die geïmpliseerde wisselvalligheid van die onderliggende aandeel verhoog selfs al is die prys van die voorraad homself gebly staande want al vlugtige opsies strategieë het positiewe Vega waarde. Wanneer 'n opsies handel posisie het 'n positiewe Vega waarde, die posisie verhoog in waarde toe geïmpliseer wisselvalligheid stygings en dalings in die waarde wanneer geïmpliseer wisselvalligheid afneem. Opsies versprei met hierdie soort eienskap staan ​​bekend as Backspreads. Vlugtige opsies strategieë verseker 'n positiewe Vega waarde deur twee hoof posisie konstruksiemetodes: 1, 'n lang opsies net. 2, 'n lang nader aan die geld opsies en kort verder van die geld opsies. In die eerste metode, al lank opsies, oproepe en wan, het positiewe Vega waarde. Vlugtige opsies strategieë gebou met behulp van slegs 'n lang oproep en verkoopopsies sal natuurlik 'n positiewe posisie Vega. 'N Voorbeeld van 'n vlugtige opsies handel strategie met 'n lang opsies is net die Lang Straddle. In die tweede metode, op die geld-opsies het 'n hoër Vega waarde as in die geld-opsies en uit die geld opsies. Vlugtige opsies strategieë verseker 'n positiewe netto posisie Vega deur die koop by of naby die geld opsies en kortsluiting in die geld en uit die geld opsies. 'N Voorbeeld hiervan is die Kort Butterfly te versprei. Lys van vlugtige opsies strategieë Hier is 'n lys van vlugtige opsies strategieë geklassifiseer volgens hul relatiewe kompleksiteit in die handel opsies. Komplekse Vlugtige strategieë sal meer bene in 'n enkele posisie het terwyl basiese Vlugtige strategieë bestaan ​​uit net twee bene. Basiese Vlugtige Strategieë Kompleks wisselvallige verhandeling StrategiesVolatile Options Trading Strategies Options het twee groot voordele bo feitlik elke ander vorm van handel. Een daarvan is die vermoë om winste te genereer wanneer jy voorspel 'n finansiële instrument sal relatief stabiel in die prys, en die tweede is die vermoë om geld te maak wanneer jy glo dat 'n finansiële instrument is wisselvallig. Wanneer 'n voorraad of ander sekuriteit is vlugtige dit beteken dat 'n groot prys swaai waarskynlik nie, maar sy moeilik om te voorspel in watter rigting. Deur die gebruik van vlugtige opsies handel strategieë, sy moontlik om ambagte waar jy sal baat verskaffing van 'n onderliggende sekuriteit beweeg aansienlik in prys, ongeag van watter rigting dit beweeg in maak. Daar is baie scenario's wat kan lei tot 'n finansiële instrument om vlugtige. Byvoorbeeld, kan 'n maatskappy op die punt om sy finansiële verslae vry of aan te kondig 'n ander groot nuus, óf waarvan waarskynlik lei tot sy voorraad wat vlugtige wees. Gerugte van 'n dreigende oorname kan dieselfde effek hê. Wat dit beteken is dat daar gewoonlik baie geleenthede om wins te maak deur middel van die gebruik van vlugtige opsies handel strategieë. Op hierdie bladsy vind, kyk ons ​​na die konsep van sulke strategieë in meer besonderhede en verskaf 'n omvattende lys van strategieë in hierdie kategorie. Artikel Inhoud Quick Links aanbevole opsies Brokers Lees Review Besoek Broker Lees Review Besoek Broker Lees Review Besoek Broker Lees Review Besoek Broker Lees Review Besoek Broker Wat is vlugtig Options Trading Strategies Heel eenvoudig, vlugtige opsies handel strategieë is spesifiek ontwerp om wins uit aandele of ander maak sekuriteite wat waarskynlik 'n dramatiese prysbewegings ondervind, sonder om te voorspel in watter rigting die prys beweging sal wees nie. Gegewe dat die maak van 'n mening oor watter rigting die prys van 'n vlugtige sekuriteit sal in beweeg is baie moeilik, sy duidelik waarom so hulle kan nuttig wees. Daar is ook bekend as 'n dubbele directional strategieë, omdat hulle winste kan maak uit prysbewegings in enige rigting. Die basiese beginsel van die gebruik van hulle is dat jy verskeie posisies wat onbeperkte potensiaal winste maar beperk verliese het kombineer sodat jy 'n wins sal maak wat die onderliggende sekuriteit beweeg ver genoeg in een rigting of die ander. Die eenvoudigste voorbeeld hiervan in die praktyk is die lang straddle, wat kombineer die koop van 'n gelyke bedrag van call opsies en verkoopopsies op dieselfde onderliggende sekuriteit met dieselfde trefprys. Koop call opsies ( 'n lang oproep) het 'n beperkte verliese, die bedrag wat jy spandeer op hulle, maar onbeperkte potensiaal winste as jy soveel kan maak as die prys van die onderliggende sekuriteit styg met. Koop 'verkoopopsies ( 'n lang sit) het ook beperkte verliese en byna onbeperkte winste. Die potensiële voordele is slegs deur die bedrag wat die prys van die onderliggende sekuriteit deur (dit wil sê die volle waarde) kan val. Deur hierdie twee posisies saam kombinasie in een algehele posisie, moet jy 'n terugkeer na gelang rigting die onderliggende sekuriteit beweeg in maak. Die idee is dat as die onderliggende sekuriteit styg, jy meer wins te maak uit die lang oproep as jy verloor uit die lang sit . As die onderliggende sekuriteit gaan af, dan maak jy meer wins uit die lang sit as jy verloor uit die lang oproep. Natuurlik, dit isnt sonder sy risiko's. As die prys van die onderliggende sekuriteit styg, maar nie deur genoeg om die lang oproep winste groter as die lang sit verliese maak, dan sal jy geld verloor. Ewe as die prys van die onderliggende sekuriteit gaan af, maar nie deur genoeg sodat die lang sit winste is groter as die lang oproep verliese, dan sal jy ook geld verloor. Eintlik is klein prys beweeg Arent genoeg om wins uit hierdie, of enige ander, vlugtige strategie maak. Herhaal, strategieë van hierdie tipe moet slegs gebruik word wanneer jy verwag 'n onderliggende sekuriteit in die prys aansienlik beweeg. Lys van vlugtige Options Trading Strategies Hier is 'n lys van die vlugtige opsies handel strategieë wat mees algemeen gebruik word deur opsies handelaars. Ons het 'n paar baie basiese inligting oor elkeen hier ingesluit, maar jy kan meer besonderhede kry deur te kliek op die toepaslike skakel. As jy 'n paar ekstra hulp in die keuse van watter een om te gebruik en wanneer nodig, kan jy vind ons keuse Tool nuttig. Ons het kortliks bespreek die lang straddle hierbo. Sy een van die eenvoudigste vlugtige strategieë en baie geskik vir beginners. Twee transaksies betrokke is en dit skep 'n debietorder verspreiding. Dit is 'n baie soortgelyke strategie om die lang straddle, maar het 'n laer vooraf koste. Dit is ook geskik vir beginners. Dit is die beste gebruik wanneer jou vooruitsigte is wisselvallig, maar jy dink 'n daling in die prys is die mees waarskynlike. Die eenvoudige, behels twee transaksies om 'n debietorder verspreiding te skep, en is geskik vir beginners. Dit is basies 'n goedkoper alternatief vir die strook straddle. Dit behels ook twee transaksies en is geskik vir beginners. Jy sal dit gebruik wanneer jou vooruitsigte is wisselvallig, maar jy glo dat 'n styging in die prys is die mees waarskynlike. Dit is nog 'n eenvoudige strategie wat geskik is vir beginners. Die band hok is in wese 'n laer koste alternatief vir die band saal. Hierdie eenvoudige strategie behels twee transaksies en is geskik vir beginners. Dit is 'n eenvoudige, maar relatief duur, strategie wat geskik is vir beginners. Twee transaksies is betrokke by 'n debietorder verspreiding te skep. Dit meer ingewikkeld strategie is geskik vir wanneer jou vooruitsigte is wisselvallig, maar jy dink 'n prys styging is meer geneig as 'n prys val. Twee transaksies word gebruik om 'n krediet verspreiding te skep en dit word nie aanbeveel vir beginners. Dit is 'n effens kompleks strategie wat jy sal gebruik as jou vooruitsigte is wisselvallig, maar jy guns 'n prys val oor 'n prys styg. 'N krediet verspreiding is geskep met behulp van twee transaksies en dit is nie geskik vir beginners. Dit is 'n gevorderde strategie wat twee transaksies behels. Dit skep 'n krediet verspreiding en word nie aanbeveel vir beginners. Dit is 'n gevorderde strategie wat nie geskik is vir beginners. Dit behels twee transaksies en skep 'n krediet verspreiding. Hierdie komplekse strategie behels drie transaksies en skep 'n krediet verspreiding. Dit isnt geskik vir beginners. Hierdie gevorderde strategie behels vier transaksies. 'N krediet verspreiding geskep en dit isnt geskik vir beginners. Dit is 'n komplekse handel strategie wat vier transaksies behels 'n krediet verspreiding te skep. Dit isnt aanbeveel vir beginners. Daar is vier transaksies betrokke is by hierdie, wat 'n debietorder verspreiding te skep. Die kompleks en nie aanbeveel vir beginners. Hierdie gevorderde strategie skep 'n debietorder verspreiding en behels vier transaksies. Dit isnt geskik vir beginners. Dit is 'n komplekse handel strategie wat nie geskik is vir beginners. Dit skep 'n debietorder verspreiding met behulp van vier transactions.10 opsies strategieë te dikwels weet, handelaars spring in die opsies spel met min of geen begrip van hoeveel opsies strategieë is beskikbaar om hul risiko te beperk en opbrengs te maksimeer. Met 'n bietjie moeite, maar handelaars kan leer hoe om voordeel te trek uit die buigsaamheid en volle krag van opsies as 'n handelspos voertuig. Met dit in gedagte, weve saam hierdie skyfievertoning, wat ons hoop sal die leerkurwe verkort en wys jy in die regte rigting. Te dikwels, handelaars spring in die opsies spel met min of geen begrip van hoeveel opsies strategieë is beskikbaar om hul risiko te beperk en opbrengs te maksimeer. Met 'n bietjie moeite, maar handelaars kan leer hoe om voordeel te trek uit die buigsaamheid en volle krag van opsies as 'n handelspos voertuig. Met dit in gedagte, weve saam hierdie skyfievertoning, wat ons hoop sal die leerkurwe verkort en wys jy in die regte rigting. 1. Gedek Call Afgesien van die aankoop van 'n naakte koopopsie, kan jy ook deelneem aan 'n basiese gedek call of koop-skryf strategie. In hierdie strategie, sal jy die bates blatante koop, en gelyktydig te skryf (of verkoop) 'n koopopsie op daardie selfde bates. Jou volume van bates besit moet gelykstaande aan die aantal bates onderliggend aan die opsie oproep wees. Beleggers sal dikwels hierdie posisie gebruik wanneer hulle 'n kort termyn posisie en 'n neutrale standpunt oor die bates, en is op soek na bykomende winste te genereer (deur die ontvangs van die oproep premie), of te beskerm teen 'n moontlike daling in die onderliggende bates waarde. (Vir meer insig, lees Gedek Call Strategieë Vir 'n dalende mark.) 2. Getroud sit in 'n getroude put strategie, 'n belegger wat koop (of tans besit) 'n bepaalde bate (soos aandele), gelyktydig koop 'n verkoopopsie vir 'n gelykstaande aantal aandele. Beleggers sal hierdie strategie gebruik wanneer hulle optimisties oor die bates prys en wil hulself te beskerm teen moontlike kort termyn verliese. Hierdie strategie funksioneer in wese soos 'n versekeringspolis, en stel 'n vloer moet die bates prys duik dramaties. (Vir meer inligting oor die gebruik van hierdie strategie, sien Getroud Puts: 'n beskermende verhouding.) 3. Bull Call versprei 'n bul oproep verspreiding strategie, 'n belegger sal gelyktydig koop call opsies op 'n spesifieke trefprys en verkoop dieselfde aantal oproepe op 'n hoër trefprys. Beide call opsies sal dieselfde verval maand en onderliggende bate het. Hierdie tipe van vertikale verspreiding strategie word dikwels gebruik wanneer 'n belegger is lomp en verwag 'n matige styging in die prys van die onderliggende bate. (Vir meer inligting, lees Vertikale Bull and Bear kredietspreidings.) 4. Bear Sit Smeer Die beer sit verspreiding strategie is 'n ander vorm van vertikale verspreiding. In hierdie strategie, sal die belegger gelyktydig koop verkoopopsies as 'n spesifieke trefprys en dieselfde aantal wan verkoop teen 'n laer trefprys. Beide opsies sal wees vir dieselfde onderliggende bate en het dieselfde vervaldatum. Hierdie metode word gebruik wanneer die handelaar is lomp en verwag dat die onderliggende bates prys daal. Dit bied beide beperkte winste en beperkte verliese. (Vir meer inligting oor hierdie strategie, lees Bear Sit Spreads:. 'N brullende alternatief vir kort verkoop) 5. Beskermende Collar n beskermende kraag strategie uitgevoer word deur die aankoop van 'n out-of-the-geld opsie en skryf 'n out-of-the Monetaire koopopsie op dieselfde tyd, vir dieselfde onderliggende bate (soos aandele). Hierdie strategie word dikwels gebruik word deur beleggers na 'n lang posisie in 'n voorraad aansienlike winste ervaar. Op hierdie manier, kan beleggers sluit in die wins sonder die verkoop van hul aandele. (Vir meer inligting oor hierdie tipe van strategieë, sien vergeet Jou Beskermende kraag en Om Boorden te werk.) 6. Lang Straddle n lang straddle opsies strategie is wanneer 'n belegger aankope beide 'n oproep en sit opsie met dieselfde trefprys, onderliggende bate en vervaldatum gelyktydig. 'N belegger sal dikwels gebruik hierdie strategie wanneer hy of sy glo die prys van die onderliggende bate sal sigificantly beweeg, maar is onseker oor watter rigting die skuif sal neem. Hierdie strategie kan die belegger om onbeperkte winste te handhaaf, terwyl die verlies is beperk tot die koste van beide opsies kontrakte. (Vir meer lees Straddle Strategie n eenvoudige benadering tot markneutrale.) 7. Lang Strangle In 'n lang hok opsies strategie, die belegger koop 'n oproep en sit opsie met dieselfde volwassenheid en onderliggende bate, maar met verskillende staking pryse. Die put trefprys sal tipies onder die trefprys van die opsie oproep, en beide opsies sal wees uit die geld. 'N belegger wat hierdie strategie gebruik glo die onderliggende bates prys sal 'n groot beweging ervaar, maar is onseker oor watter rigting die skuif sal neem. Verliese is beperk tot die koste van beide opsies droes sal tipies goedkoper as aan weerskante, want die opsies word gekoop uit die geld. (Vir meer inligting Kry 'n toevlug Op Wins Met Strangles.) 8. Butterfly versprei die strategieë tot op hierdie punt 'n kombinasie van twee verskillende posisies of kontrakte vereis. In 'n skoenlapper uitbrei opsies strategie, sal 'n belegger beide 'n bul verspreiding strategie en 'n beer verspreiding strategie kombineer, en gebruik drie verskillende staking pryse. Byvoorbeeld, 'n tipe van vlinder verspreiding behels die aankoop van een oproep (sit) opsie teen die laagste (hoogste) trefprys, terwyl die verkoop van twee oproep (sit) opsies teen 'n hoër (laer) trefprys, en dan 'n laaste oproep (sit) opsie teen 'n selfs hoër (laer) trefprys. (Vir meer inligting oor hierdie strategie, lees opstel Wins Traps Met Butterfly Spreads.) 9. Yster Condor 'n selfs meer interessant strategie is die i Ron Condor. In hierdie strategie, die belegger het terselfdertyd 'n lang en kort posisie in twee verskillende hok strategieë. Die yster Condor is 'n redelik komplekse strategie wat beslis vereis tyd om te leer, en oefen om te bemeester. (Ons raai lees meer oor hierdie strategie in op die vlug met 'n yster Condor. Indien U kudde Yster Condors en probeer die strategie vir jouself (risiko-vrye) in die Investopedia Simulator.) 10. Iron Butterfly Die finale opsies strategie sal ons demonstreer hier is die yster vlinder. In hierdie strategie, sal 'n belegger óf 'n lang of kort straddle kombineer met die gelyktydige koop of verkoop van 'n hok te slaan. Alhoewel soortgelyk aan 'n skoenlapper verspreiding, hierdie strategie verskil omdat dit gebruik maak van beide oproepe en wan, in teenstelling met die een of ander. Wins en verlies is beide beperk binne 'n spesifieke reeks, afhangende van die staking pryse van die opsies gebruik. Beleggers sal dikwels gebruik buite-die-geld-opsies in 'n poging om koste te besnoei, terwyl die beperking van risiko. Niks vervat in hierdie publikasie is bedoel om wetlike, belasting, sekuriteite, of beleggingsadvies of 'n mening oor die toepaslikheid van enige belegging of 'n uitnodiging van 'n tipe vorm. Die algemene inligting vervat in hierdie publikasie moet nie uitgevoer word sonder die verkryging van spesifieke wetlike, belasting, en belegging advies van 'n gelisensieerde professionele. Verwante Artikels 'n Deeglike begrip van risiko is noodsaaklik in die handel opsies. So is om te weet die faktore wat 'n invloed opsie prys. Opsies bied alternatiewe strategieë vir beleggers om voordeel te trek uit handel onderliggende sekuriteite, op voorwaarde dat die beginner understands. OPTIONS handel strategieë in 'n wisselvallige mark-opsies handel strategieë in 'n beermark opsies handel strategieë in 'n stabiele mark wisselvallige mark handel strategieë is toepaslik wanneer die belegger glo dat die mark sal skuif, maar het nie 'n mening oor die rigting van die beweging van die mark. Solank as wat daar is beduidende beweging opwaarts en afwaarts, hierdie strategieë bied winsgewende geleenthede. Die belegger hoef nie óf lomp of lomp hy moet net van mening dat die mark wisselvallig sal wees nie. Aan weerskante van 'n wisselvallige mark vooruitsigte: 'n vurk, die gelyktydige koop of verkoop van twee identiese opsies, een 'n oproep en die ander 'n plaas. Om 'n straddlequot quotbuy is om 'n oproep en 'n sit met dieselfde uitoefeningsprys en vervaldatum terwyl koop om quotsell n straddlequot is die teenoorgestelde waar die belegger 'n oproep en 'n sit met dieselfde uitoefeningsprys en vervaldatum sou verkoop. 'N belegger met 'n siening dat die markte wisselvallig sal koop opsie weerskante sou wees. A quotstraddle purchasequot sou toelaat dat die belegger om voordeel te trek uit óf 'n bulmark of van 'n beermark. Hier is die investor39s wins potensiaal is onbeperk indien die mark is wisselvallig, sal die belegger voordeel te trek uit beide 'n opwaartse of 'n afwaartse beweging deur eerste en die tweede opsie later oefen die toepaslike opsie. Natuurlik, kan omstandighede plaasvind waarin die belegger kan toelaat dat die tweede opsie verval waardeloos as die vervaldatum mag aangekom. So, in 'n bulmark oefen die Call en in 'n beermark oefen die plaas. Die investor39s potensiële verlies sou beperk word. As die prys van die onderliggende bate stabiel in plaas van vlugtige bly (dit wil sê, óf stygende of dalende) as die belegger vroeër verwag is, dan is die meeste wat hy sou verloor is die aanvanklike premie betaal vir die Options. In hierdie geval, sal die belegger twee lang posisies (een vir die Call en die tweede vir die Put) en dus twee Gelykbreek punte het. Die eerste gelykbreekpunt sou wees vir die Call wat is die uitoefeningsprys plus die betaalde premie, en die tweede gelykbreekpunt sou wees vir die Put wat die uitoefeningsprys minus die premie. Droes in 'n wisselvallige mark vooruitsigte: 'n hok is soortgelyk aan 'n straddle, behalwe dat die Call en die verkoopopsies het verskillende uitoefeningspryse. Gewoonlik, beide die Call en die Put is out-of-the-geld. Om 'n stranglequot quotbuy is om 'n oproep en 'n sit met dieselfde vervaldatum te koop, maar met verskillende uitoefeningspryse rukkie om quotsell n stranglequot sou wees om 'n oproep en 'n sit met dieselfde vervaldatum skryf, maar met verskillende uitoefeningspryse. 'N belegger met 'n siening dat die markte wisselvallig kan ook 'n hok te koop sal wees. A quotstrangle purchasequot kan die belegger om voordeel te trek uit óf 'n bul of beermark. Omdat die opsies is tipies uit-of-the-geld, moet die prys van die onderliggende bate te skuif na 'n groter mate as 'n straddle aankoop winsgewend te wees. Die investor39s winspotensiaal sou onbeperkte wees. As die mark is wisselvallig, kan die belegger voordeel te trek uit 'n opwaartse of afwaartse beweging in die prys van die onderliggende bate, terwyl die uitoefening van die toepaslike opsie, en as die tweede opsie hoef te word laat verval waardeloos. So, in 'n bulmark oefening die oproep, en in 'n beermark oefen die plaas. Die investor39s potensiële verlies beperk. As die prys van die onderliggende bate was stabiel te bly, die meeste van die belegger sou verloor is die aanvanklike premie betaal om die opsies posisie te vestig. Hier is die potensiële verlies sou minimaal wees, as die meer die opsies is out-of-the-geld die mindere die aanvanklike premie betaal. In hierdie geval, sal die belegger het twee Gelykbreek punte as hy twee lang posisies sou hê. Die eerste vir die oproep, wat breek, selfs wanneer die markprys van die onderliggende bate is gelyk aan die hoër uitoefeningsprys plus die betaalde premie en die tweede vir die Put toe die markprys van die onderliggende bate is gelyk aan die laer uitoefeningsprys minus die premie betaal . Die Kort Butterfly Call versprei: Soos die vlugtige posisies ons kyk na so ver, sou die posisie Kort Butterfly 'n wins te besef as die mark was 'n aansienlike skuif te maak. Die struktuur van hierdie verspreiding gebruik 'n kombinasie van Puts en oproepe na sy wins / verlies profiel te bereik, terwyl hulle die kombinasie van so 'n wyse dat dit die wins te beperk. Om dit te illustreer, let39s aanvaar die belegger is kort die September 40-45-50 vlinder met die onderliggende op 45. Die belegger is neutraal, maar wil die mark te beweeg in enige rigting. Die posisie is neutraal, wat bestaan ​​uit twee kort opsies gebalanseer met twee langes. Die wins / verlies profiel van 'n kort vlinder verspreiding lyk soos twee kort posisies bymekaar kom by die sentrum oproepe. Die belegger sal hierdie verspreiding te bou deur gebruik te maak van 'n kort oproep op 'n laer uitoefeningsprys, twee lang gesprekke op 'n medium uitoefeningsprys en een kort oproep op 'n hoër uitoefeningsprys. Die potensiële wins / verlies is beperk op beide die onderstebo en die negatiewe kant. Die veronderstelling dat die belegger 'n kort 40-45-50 vlinder die posisie sou wins slegs indien die markprys van die onderliggende was om te beweeg onder 40 of bo 50. Die maksimum verlies sou ook beperk word oplewer opgebou. Die Stem verhouding terug te versprei: Die Stem verhouding terug versprei is soortgelyk in die konstruksie van die kort vlinder oproep versprei die enigste verskil is dat die belegger een van die komponente (of bene) gebruik word om die kort vlinder bou terwyl die bou van dit weg te laat. Wanneer 'n belegger sit op 'n Call verhouding terug verspreiding, sou hy neutraal wees, maar wil die mark te beweeg in enige rigting. Die Stem verhouding terug verspreiding sal geld verloor as die mark sit. Die mark vooruitsigte die belegger sou hê in plaas van hierdie posisie sou wees vir 'n wisselvallige mark, met 'n groter waarskynlikheid dat dit sal tydren. Om op 'n Call verhouding terug verspreiding sit, sal die belegger een van die laer trefprys te verkoop en koop twee of meer van die hoër trefprys. Deur dit te doen, sal die belegger 'n aanvanklike krediet ontvang vir die posisie en die maksimum verlies sou gelyk aan die hoër trefprys minus die laer trefprys minus die aanvanklike netto premie ontvang word. Die potensiële voordele is beperk op die negatiewe kant en onbeperkte op die onderstebo. Die wins op die negatiewe kant sal beperk word tot die aanvanklike premie ontvang wanneer die opstel van die verspreiding. 'N Toename in geïmpliseer wisselvalligheid sal hierdie verspreiding meer winsgewend te maak as verhoogde wisselvalligheid n lang opsie position39s waarde verhoog. Dus, sou die groter aantal lang opsies veroorsaak dat die verspreiding om selfs meer winsgewend as wisselvalligheid stygings geword. Die Put verhouding terug verspreiding: In kombinasie posisies (byvoorbeeld die bul verspreiding, skoenlappers, verhouding versprei), die belegger kan doen 'n beroep te gebruik en sit om soortgelyke bereik, indien nie identies wins profiele. Soos sy eweknie, die Put verhouding terug verspreiding kombineer opsies om 'n verspreiding wat beperkte verlies potensiaal en 'n gemengde winspotensiaal het te skep. Dit versprei is geskep deur die kombinasie van kort en lang sit in 'n verhouding van 2: 1 of 3: 1. In die geval van 'n 3: 1 verspreiding, sal die belegger koop 3 Puts teen 'n laer uitoefeningsprys en skryf een Sit op 'n hoër uitoefeningsprys. Natuurlik, kan die belegger besluit om dit uit te brei tot ses verlang en twee kort of selfs nege verlang en drie kortbroek dit van belang is vir die 3 respekteer sou wees: verhouding 1 ten einde die Put verhouding in stand te hou terug versprei wins / verlies profiel. Wanneer die belegger sit op 'n plaas verhouding terug versprei hy 'n neutrale uitkyk op die mark wil hê nie, maar wil die mark te beweeg in enige rigting. Sy verwagting in hierdie geval sou wees vir 'n wisselvallige mark met 'n groter waarskynlikheid dat die mark eerder sou val as tydren. Die belegger sal onbeperkte wins op die negatiewe kant te verwesenlik. Die twee lang Puts vergoed vir die kort geplaas en gevolg in feitlik onbeperkte wins op die lomp kant van die mark. Die koste van die lang Puts sal geneutraliseer word deur die ontvang van die duurder kort Sit premie, wat lei tot 'n netto premie ontvang. Om op 'n Put verhouding terug verspreiding sit, sal die belegger twee of meer van die goedkoper trefprys verkoopopsies te koop en te verkoop een van die hoër trefprys verkoopopsie. Dus, sou die belegger ontvang gewoonlik 'n aanvanklike netto premie vir om op hierdie verspreiding. Die maksimum verlies sou gelyk aan die hoër trefprys minus die laer trefprys minus die eerste premie ontvang word. Byvoorbeeld, as die verhouding terug verspreiding is 45 dae voor die verstryking en oorweging van slegs die lomp kant van die mark 'n toename in onbestendigheid sal die wins / verlies te verhoog, en die verloop van tyd sou die wins / verlies te verminder. Die lae gelykbreekpunt aangedui sal gelyk wees aan die laagste van die twee uitoefeningspryse minus die Call premie betaal minus die netto premie ontvang word. Die hoogste van hierdie position39s twee Gelykbreek punte sou eenvoudig die hoër uitoefeningsprys minus die netto premie wees. Ons wil ten sterkste aanbeveel dat die belegger eerste studie van hierdie belegging instrumente saam met die bogenoemde strategieë uit te voer droë lopies met pen en papier te verstaan ​​die nuanses van die dinamika van die onderliggende sekuriteit en die verbinding tussen die verskillende risiko's wat hy of sy sou neem op tydens die onzekerheid van 'n termynkontrak of opsies posisie gehou deur hom. Die strategieë wat hier verskaf word is akademies van aard en die inligting moet gebruik word deur beleggers wat bewus is van die risiko's wat inherent in te belê en handel in opsies in die aandelemarkte onder andere finansiële instrumente. Narach Investment aanvaar geen aanspreeklikheid vir enige verlies wat voortspruit uit die gebruik van hierdie webwerf en sy contents. Investment Strategieë Vir wisselvallige markte Die meeste beleggers is bewus daarvan dat die mark ondergaan tye van sterk tendense en tye van laterale wissel. Baie beleggers in diens 'n ander handel stelsel vir elke omgewing. Maar wat gebeur in 'n tydperk van uiterste wisselvalligheid. Enige stelsel 'n handelaar kan gebruik is vatbaar vir die verhoogde mark swaai, wat kan uitwis vorige winste en nog baie meer. Deur die gebruik van óf 'n nie-directional of 'n waarskynlikheid gebaseer handel metode, kan beleggers in staat wees om hul bates meer ten volle te beskerm. Wanneer Volatiliteit Verhoog Dit is belangrik om die verskil tussen wisselvalligheid en risiko te verstaan. Wisselvalligheid in die finansiële markte word beskou as die uiterste en vinnige prys swaai. Risiko is die moontlikheid van die verlies van sommige of al van 'n belegging. So as wisselvalligheid toeneem, neem wins potensiaal en die risiko van verlies, soos die mark swaai van pieke om krippe. Daar is 'n merkbare toename in die frekwensie van ambagte tydens hierdie periodes en 'n ooreenstemmende afname in die hoeveelheid tyd wat posisies gehou word. Gedurende tye van verhoogde wisselvalligheid, is 'n hiper-sensitiwiteit vir nuus dikwels weerspieël in markpryse. Directional Belegging meeste private beleggers oefen rigting te belê. wat bloot vereis dat die markte om konsekwent in die gewenste rigting, wat kan óf op of af beweeg. Mark timers, lank of kort aandelebeleggers en tendens beleggers al staatmaak op directional belê strategieë. Tye van verhoogde wisselvalligheid kan lei tot 'n rigtingloos of sywaarts mark. herhaaldelik verwek stop verliese. Winste verdien meer as jaar kan verweer in 'n paar dae. Nie-Directional Belegging Nie-directional beleggers probeer om voordeel te trek uit die mark ondoeltreffendheid en relatiewe pryse teenstrydighede. Hier volg 'n paar strategieë wat hulle ontplooi: Equity markneutrale - Hier is waar voorraad plukkers kan skyn nie, want die vermoë om die regte voorraad optel is net oor al wat saak maak met hierdie strategie. Die doel is om verskille in aandeelpryse hefboom deur beide lang en kort onder voorrade in dieselfde sektor, nywerheid, nasie, markkapitalisasie, ens Deur te fokus op die sektor en nie die mark as 'n geheel, word daar klem gelê op beweging binne 'n kategorie. Gevolglik kan 'n verlies op 'n kort posisie vinnig geneutraliseer word deur 'n wins op 'n lang een. Die geheim is om die mees opvallende en die onderpresterende aandele te identifiseer. Die beginsel agter hierdie strategie is dat jou winste sal meer nou gekoppel aan die verskil tussen die beste en swakste presteerders is as die algehele mark prestasie en dus sal minder vatbaar vir markonbestendigheid wees. Samesmeltingsarbitrage - Baie private beleggers het opgemerk dat die aandele van twee betrokke by 'n moontlike samesmelting of verkryging maatskappye dikwels verskillend reageer op die nuus van die naderende aksie en probeer om voordeel te trek uit die aandeelhouers reaksie. Dikwels is die verwer voorraad verdiskonteer terwyl die voorraad van die maatskappy te verkry styg in afwagting van die uitkoop. A Samesmeltingsarbitrage strategie poog om voordeel te trek uit die feit dat die aandele in die algemeen saam teen 'n afslag op die post-samesmelting prys as gevolg van die risiko dat 'n samesmelting uitmekaar kan val. Hoop dat die samesmelting sal sluit, moet die belegger gelyktydig koop die teiken maatskappy voorraad en kort die verkryging van maatskappy se voorraad. Relatiewe waarde Arbitrage - Die relatiewe waarde benadering streef daarna om 'n korrelasie tussen sekuriteite en is tipies gebruik word in 'n sywaartse mark. Watter soort pare is ideaal Hulle is swaargewig-aandele binne dieselfde bedryf wat 'n beduidende bedrag van handel geskiedenis deel. Sodra youve geïdentifiseer die ooreenkomste, sy tyd om te wag vir hul paaie te divergeer. A 5 of groter uiteenlopendheid blywende twee dae of meer seine wat jou 'n posisie in beide effekte kan oopmaak met die verwagting hulle uiteindelik sal konvergeer. Jy kan 'n lang die onderwaardeer sekuriteit en kort die oorgewaardeerde een, en dan sluit beide posisies wanneer hulle bymekaar. Gebeurtenis gedrewe - Hierdie scenario is veroorsaak deur korporatiewe omwenteling, of dit 'n samesmelting, bates verkoop, herstrukturering of selfs bankrotskap wees. Enige van hierdie gebeure kan tydelik op te blaas of blaas 'n maatskappy se aandele prys, terwyl die mark probeer om te oordeel en te waardeer hierdie nuutste verwikkelinge. Hierdie strategie vereis analitiese vaardighede om die kern kwessie en wat sal dit op te los, sowel as die vermoë om individuele prestasie relatief tot die mark in die algemeen bepaal identifiseer. Handel oor Volatiliteit Beleggers wat soek winste uit markonbestendigheid kan handel ETF of ETN'e op 'n wisselvalligheid indeks soos iPath SampP 500 VIX Korttermyn-Futures ETN (ARCA: VXX). Die VXX volg die beweging van die CBOE volatiliy indeks (VIX). Tydens die begroting impasse en skuld plafon probleem in 2013, VXX gestyg byna 21. Na die probleem opgelos is, dit het byna 30. As beleggers VXX gekoop het voordat dit aansienlik en verkoop op die hoogtepunt gestyg het, sou hulle besef het groot winste. Waarskynlikheid-gebaseerde Belegging Hoewel beleggers konsensus mening sal gewoonlik lei tot 'n relatief doeltreffend aandele prys wat al bekend inligting weerspieël, is daar natuurlik tye wanneer een of meer belangrike stukke van data oor 'n maatskappy is nie wyd versprei, wat lei tot 'n ondoeltreffende aandele prys wat is nie weerspieël in sy beta. Die belegger is dus neem 'n bykomende risiko van wat hy of sy waarskynlik onbewus. - Waarskynlikheid gebaseer belê is een strategie wat gebruik kan word om te help bepaal of hierdie faktor is van toepassing op 'n gegewe voorraad of sekuriteit. Beleggers wat hierdie strategie in diens sal die maatskappy se toekomstige groei te vergelyk soos verwag deur die mark met die maatskappy se werklike finansiële data, insluitend die huidige kontantvloei en historiese groei. Hierdie vergelyking kan die berekening van die waarskynlikheid dat die aandele prys werklik is wat alle pertinente data. Maatskappye wat opstaan ​​om die kriteria van hierdie analise word dus beskou as meer geneig om die toekomstige groei vlak dat die mark waarneem hulle besit te bereik. Die bottom line Vlugtige keer 'n geleentheid om mense beleggingstrategie te heroorweeg. Alhoewel die hier beskryf benaderings is nie vir alle beleggers, kan hulle aged deur die ervare handelaar en alternatiewelik, elke opsie is beskikbaar deur middel van 'n professionele geld bestuurder.